浙江大學(xué)管理學(xué)院EMBA | 互聯(lián)網(wǎng)金融多棱鏡，如何理性看待？

如何理性地看待互聯(lián)網(wǎng)金融、梳理行業(yè)健康發(fā)展的邏輯成為了關(guān)注焦點(diǎn)。

浙江大學(xué)管理學(xué)院攜手互聯(lián)網(wǎng)金融研究院，繼續(xù)秉承頂級人才培養(yǎng)和前沿領(lǐng)域拓展的理念，特別為浙大EMBA新金融項(xiàng)目以及充分關(guān)注金融科技領(lǐng)域的企業(yè)家們首次開設(shè)《互聯(lián)網(wǎng)金融》課程。

課程由浙江大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)金融研究院院長賁圣林教授領(lǐng)銜，浙大計(jì)算機(jī)學(xué)院軟件研究所副所長、區(qū)塊鏈研究中心副主任楊小虎教授、中國證券法學(xué)研究會(huì)副會(huì)長、浙江省金融法學(xué)研究會(huì)會(huì)長李有星教授、以及浙大人工智能研究所副所長鄭小林副教授聯(lián)袂授課，通過構(gòu)建世界級灣區(qū)金融科技互動(dòng)場景，深化校企深度交流與合作，旨在為行業(yè)健康與發(fā)展提供指引，并與企業(yè)家一同探討金融科技的現(xiàn)狀與

全球互聯(lián)網(wǎng)金融源于歐美，中國是后期實(shí)現(xiàn)了彎道超車。

從區(qū)域來看，促使一個(gè)地方成為金融科技中心的因素，有三大方面：

第一是金融科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展;

第二是城市民眾對金融科技產(chǎn)品的使用比例和接納程度;

第三是區(qū)域金融科技發(fā)展?jié)摿驼匾暢潭取?/p>

以這三個(gè)標(biāo)準(zhǔn)衡量，全球金融科技發(fā)展格局中，亞洲、美洲走在前列，而歐洲則發(fā)展較緩。長三角地區(qū)金融科技發(fā)展水平位于全國第一，這個(gè)區(qū)域內(nèi)，擁有如螞蟻金服、陸金所、眾安保險(xiǎn)等眾多全球領(lǐng)先的金融科技企業(yè)，金融科技應(yīng)用場景滲透廣且深，區(qū)域經(jīng)濟(jì)總量全球區(qū)域排名第一，政府也積極推進(jìn)國家自主創(chuàng)新示范區(qū)、眾創(chuàng)空間、孵化器等建設(shè)。

金融科技未來的發(fā)展，有七大特征：要素科技化、迭代加速化、主體多元化、用戶大眾化、市場全球化、服務(wù)實(shí)時(shí)化、組織扁平化?？萍家氐淖饔脤⒃絹碓酱螅S后功能的迭代加速會(huì)讓普惠金融的夢想離我們越來越近。

行業(yè)驅(qū)動(dòng)力中的決定因素第一是需求拉動(dòng)，第二是技術(shù)驅(qū)動(dòng)，第三是規(guī)則保障。但要注意的是，在市場擴(kuò)展過程中，監(jiān)管和法律要限制對個(gè)人隱私數(shù)據(jù)的不合規(guī)使用。新技術(shù)確實(shí)能夠給一帶一路國家、欠發(fā)達(dá)國家?guī)砗芏嗟母＠?，發(fā)展中國家的需求特別旺盛，普惠性、包容性很高，但是監(jiān)管模式、能力、技術(shù)都不足，這也是我很擔(dān)憂的地方。同樣，中國的金融科技發(fā)展目前最大的問題，也是我們的合規(guī)意識(shí)、國際管控能力、自我約束能力、危機(jī)管理的能力都不足。

未來，我們?nèi)绾卧谝粠б宦返陌l(fā)展中，把握新金融的新機(jī)遇，實(shí)現(xiàn)更多的超越，是需要思考的問題。

楊小虎教授：區(qū)塊鏈助力金融科技基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

區(qū)塊鏈目前進(jìn)入實(shí)用階段的只有兩個(gè)應(yīng)用，第一是數(shù)字貨幣，第二是存證，今年的6月28日，杭州互聯(lián)網(wǎng)法院判了一個(gè)案子，深圳的一家網(wǎng)站在去年抄襲了都市快報(bào)的一篇報(bào)道，互聯(lián)網(wǎng)法院判決都市快報(bào)勝訴。采用的證據(jù)就是區(qū)塊鏈存證。

區(qū)塊鏈中的數(shù)據(jù)無法篡改，因此在金融領(lǐng)域可以用來做交易數(shù)據(jù)的存證保全。除了金融交易之外，其他各種各樣的交易存證都可以，比如農(nóng)村的金融活動(dòng)就是一個(gè)典型場景。第二個(gè)場景是供應(yīng)鏈金融，上游的龍頭企業(yè)的信用通常傳遞不到下游小微企業(yè)，導(dǎo)致下游企業(yè)銀行貸款困難，引入?yún)^(qū)塊鏈之后，龍頭企業(yè)的信用分可以作為通證注入整個(gè)供應(yīng)鏈，將信用穿透到最末端的企業(yè)，末端企業(yè)就可以憑借所得到的信用分得到銀行貸款，繼而讓整個(gè)供應(yīng)鏈流轉(zhuǎn)起來。

區(qū)塊鏈的產(chǎn)業(yè)形態(tài)可以分成四個(gè)層次：

最底層是基礎(chǔ)研究，比如代碼的安全性等;

第二層次是核心技術(shù)，提供區(qū)塊鏈的底層技術(shù)平臺(tái);

第三層次是數(shù)字貨幣，如比特幣、以太幣、萊特幣等;

第四層次是商業(yè)應(yīng)用，比如在供應(yīng)鏈、能源行業(yè)、物聯(lián)網(wǎng)等場景的應(yīng)用。

目前，區(qū)塊鏈行業(yè)還處于去泡沫化的過程中，泡沫去除，真正留下來真材實(shí)料，對行業(yè)前景是一件好事情。

今年一月份的數(shù)據(jù)顯示，網(wǎng)上1000多個(gè)區(qū)塊鏈的項(xiàng)目中，53%是中國的項(xiàng)目，15%在美國。行業(yè)分布上，36%在金融行業(yè)，33%在企業(yè)服務(wù)行業(yè)。區(qū)塊鏈企業(yè)最多分布在美國和中國，大量區(qū)塊鏈頭部企業(yè)都位于美國硅谷，在中國則主要分布在北京、上海、深圳、杭州。在杭州，趣鏈、云象、復(fù)雜美、密猿目前在國內(nèi)的技術(shù)領(lǐng)先，而且很少有競爭對手。

我覺得區(qū)塊鏈的前景很美好，就像20年前的電子商務(wù)，所以大家一定要非常重視，但是在這個(gè)過程當(dāng)中，首先需要突破核心技術(shù)，如果技術(shù)問題不解決，區(qū)塊鏈很難進(jìn)入大規(guī)模的應(yīng)用;其次行業(yè)應(yīng)用還有待落地，要繼續(xù)在金融、供應(yīng)鏈、數(shù)字確權(quán)、能源、醫(yī)療等領(lǐng)域拓展，尤其是傳統(tǒng)行業(yè)如何通過區(qū)塊鏈的改造轉(zhuǎn)型升級;第三是需要理性監(jiān)管，如果沒有監(jiān)管，這個(gè)行業(yè)很難健康發(fā)展。

李有星教授：技術(shù)+數(shù)據(jù)，網(wǎng)貸的核心競爭力

金融互聯(lián)網(wǎng)最早的含義是擁有金融牌照的前提下，通過新技術(shù)的賦能，提升產(chǎn)品服務(wù)范圍以及最后的服務(wù)模式，但互聯(lián)網(wǎng)金融不一樣，主要借助互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)技術(shù)的新的經(jīng)營模式，而且更多的是一種跨界經(jīng)營，所以互聯(lián)網(wǎng)金融有廣義和狹義之分，狹義最后就變成了眾籌和借貸這兩種具有民間性的融資行為。

互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對金融的賦能，讓金融發(fā)生了很多變化，金融科技就是技術(shù)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用，促使金融的產(chǎn)品服務(wù)和商業(yè)模式發(fā)生了重大變化。

金融行業(yè)目前面臨的不平衡，根源上是制度的缺失，在互聯(lián)網(wǎng)金融中，最大的矛盾是企業(yè)的實(shí)際需求和法律制度的要求之間出現(xiàn)了極不協(xié)調(diào)的現(xiàn)象。因此，金融科技應(yīng)用需要制度保障。

中國目前的金融科技應(yīng)用已處于前沿地位，除了金融科技帶來的正向作用，包括普惠、便利、風(fēng)險(xiǎn)可控，在現(xiàn)實(shí)實(shí)踐中依舊有非法企業(yè)、個(gè)人存在欺詐、詐騙現(xiàn)象，以及金融科技引發(fā)的其他負(fù)面的問題，金融科技涉及征信問題，帶來“利”的同時(shí)，要更多關(guān)注反面——如何控制風(fēng)險(xiǎn)、保障資產(chǎn)數(shù)據(jù)安全。同時(shí)，金融業(yè)企業(yè)在應(yīng)用科技進(jìn)行商業(yè)行為時(shí)的經(jīng)營合法性應(yīng)該放在重要位置。

鄭小林教授：人工智能讓‘金融大腦’更聰明

新一代人工智能包含五大基礎(chǔ)研究方向：第一是大數(shù)據(jù)智能，第二是跨媒體智能，第三是群體智能，第四是混合增強(qiáng)智能，第五是自主無人系統(tǒng)。

大數(shù)據(jù)智能解決的是從人工知識(shí)表達(dá)技術(shù)到大數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)知識(shí)學(xué)習(xí);跨媒體智能是從處理類型單一的數(shù)據(jù)到跨媒體認(rèn)知、學(xué)習(xí)和推理;群體智能是利用群體進(jìn)行協(xié)作;混合增強(qiáng)智能追求的是“人機(jī)混合智能”，也就是人機(jī)一體的研究;自主無人系統(tǒng)是從機(jī)器人到自主無人系統(tǒng)的跨越。

新金融在人工智能的推動(dòng)下，構(gòu)建出一個(gè)新的金融生態(tài)，銀行、保險(xiǎn)、眾籌、網(wǎng)絡(luò)銀行都受到了信息技術(shù)的沖擊，主要是四方面：第一是安全，包括監(jiān)管安全和系統(tǒng)安全;第二是風(fēng)控，包括對信息的異常檢測;第三是效率，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的自動(dòng)化，減少或優(yōu)化中介;第四是獲客，評估客戶之后的智能定價(jià)。

我們基于大數(shù)據(jù)和人工智能的基礎(chǔ)，建立了一套系統(tǒng)，為用戶提供安全服務(wù)，為平臺(tái)提供用戶畫像服務(wù)，為政府提供了信息披露和合規(guī)，以及監(jiān)管沙盒服務(wù)。

更有幸的是，匯聚整個(gè)世界最具創(chuàng)新領(lǐng)袖的國際頂級科技峰會(huì)Money 20/20 總裁Tracey Davies也到場與浙大EMBA的同學(xué)一同分享金融科技的前沿信息。