2013證券從業(yè)《投資分析》押題測(cè)試卷一(多選)

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　　6.關(guān)于安全邊際，下列說(shuō)法正確的有( )。

　　A.任何投資活動(dòng)均以之為基礎(chǔ)

　　B.證券的市場(chǎng)價(jià)格高于其內(nèi)在價(jià)值的部分

　　C.對(duì)普通股而言，它代表了計(jì)算出的內(nèi)在價(jià)值高于市場(chǎng)價(jià)格的部分

　　D.對(duì)債券或優(yōu)先股而言，它通常代表盈利能力超過(guò)利率或者必要紅利率的部分

　　7.( )都假設(shè)市場(chǎng)參與者會(huì)按照他們的利率預(yù)期從債券市場(chǎng)的一個(gè)償還期部分自由地轉(zhuǎn) 移到另一個(gè)償還期部分，而不受任何阻礙。

　　A.市場(chǎng)預(yù)期理論

　　B.期限結(jié)構(gòu)理論

　　C.市場(chǎng)分割理論

　　D.流動(dòng)性偏好理論

　　8.股票市盈率估計(jì)的主要方法有( )。

　　A.試算法

　　B. 簡(jiǎn)單估計(jì)法

　　C. 回歸分析法

　　D.現(xiàn)金貼現(xiàn)法

　　9.影響期權(quán)價(jià)格的因素包括( )。

　　A.利率

　　B.標(biāo)的資產(chǎn)的收益

　　C.協(xié)定價(jià)格與市場(chǎng)價(jià)格

　　D.權(quán)利期間

　　10.下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換證券價(jià)值的說(shuō)法正確的是( )。

　　A.可轉(zhuǎn)換證券的投資價(jià)值是指將可轉(zhuǎn)換證券轉(zhuǎn)股前的利息收入和轉(zhuǎn)股時(shí)的轉(zhuǎn)換價(jià)值按適當(dāng)?shù)谋匾找媛收鬯愕默F(xiàn)值

　　B.可轉(zhuǎn)換證券的理論價(jià)值是指當(dāng)它作為不具有轉(zhuǎn)股選擇權(quán)的一種證券的價(jià)值

　　C.可轉(zhuǎn)換證券的價(jià)值有投資價(jià)值、轉(zhuǎn)換價(jià)值、理論價(jià)值及市場(chǎng)價(jià)值之分

　　D.可轉(zhuǎn)換證券的轉(zhuǎn)換價(jià)值是指實(shí)施轉(zhuǎn)換時(shí)得到的標(biāo)的股票的市場(chǎng)價(jià)值

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　　11.宏觀分析所需的有效資料來(lái)源主要有( )。

　　A.政府部門(mén)與經(jīng)濟(jì)管理部門(mén)

　　B.電視、廣播、報(bào)紙、雜志

　　C.部門(mén)與企業(yè)內(nèi)部的原始記錄

　　D.國(guó)家領(lǐng)導(dǎo)人和有關(guān)部門(mén)、省市領(lǐng)導(dǎo)報(bào)告或講話中的統(tǒng)計(jì)數(shù)字和信息

　　12.國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值有三種表現(xiàn)形態(tài)，即( )。

　　A.價(jià)值形態(tài)

　　B. 實(shí)物形態(tài)

　　C.收入形態(tài)

　　D.產(chǎn)品形態(tài)

　　13.外商問(wèn)接投資主要包括( )。

　　A.對(duì)外借款

　　B. 企業(yè)在境內(nèi)外股票市場(chǎng)公開(kāi)發(fā)行的以外幣計(jì)價(jià)的股票或人民幣發(fā)行總額

　　C.加工裝配貿(mào)易中外商提供的進(jìn)口設(shè)備、物料的價(jià)款

　　D.補(bǔ)償貿(mào)易中外商提供的進(jìn)口設(shè)備、技術(shù)、物料的價(jià)款

　　14.我國(guó)現(xiàn)行貨幣統(tǒng)計(jì)制度將貨幣供應(yīng)量劃分為三個(gè)層次，其中狹義貨幣供應(yīng)量包括( )。

　　A.居民手持現(xiàn)金

　　B.單位庫(kù)存現(xiàn)金

　　C.單位在銀行的可開(kāi)支票進(jìn)行支付的活期存款

　　D.單位在銀行的定期存款和城鄉(xiāng)居民個(gè)人在銀行的各項(xiàng)儲(chǔ)蓄存款以及證券公司的客戶保證金

　　15.融資融券交易包括( )。

　　A.金融機(jī)構(gòu)對(duì)券商的融資、融券

　　B.券商對(duì)投資者的融資、融券

　　C.央行對(duì)銀行的融資、融券

　　D.銀行對(duì)投資者的融資、融券

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　　16.道瓊斯分類(lèi)法將大多數(shù)股票分為( )。

　　A.公用事業(yè)

　　B.運(yùn)輸業(yè)

　　C.工業(yè)

　　D.農(nóng)業(yè)

　　17.產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策是一個(gè)政策系統(tǒng)，主要包括( )。

　　A.市場(chǎng)秩序政策

　　B.對(duì)戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)的保護(hù)和扶植

　　C.產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)長(zhǎng)期構(gòu)想

　　D.對(duì)衰退產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和援助

　　18.產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策是促進(jìn)產(chǎn)業(yè)技術(shù)進(jìn)步的政策，是產(chǎn)業(yè)政策的重要組成部分。它主要包括( )。

　　A.產(chǎn)業(yè)技術(shù)結(jié)構(gòu)的選擇和技術(shù)發(fā)展政策

　　B.產(chǎn)業(yè)布局政策

　　C.促進(jìn)資源向技術(shù)開(kāi)發(fā)領(lǐng)域投入的政策

　　D.產(chǎn)業(yè)合理化政策

　　19.下列關(guān)于實(shí)地調(diào)研的說(shuō)法，正確的是( )。

　　A.實(shí)地調(diào)研最大好處就是研究者能夠在行為現(xiàn)場(chǎng)觀察并且思考，具有其他研究方法所不及的彈性

　　B. 實(shí)地調(diào)研特別適合于那些不宜簡(jiǎn)單定量的研究課題

　　C. 實(shí)地調(diào)研特別適用于對(duì)進(jìn)行中的重大事件的研究

　　D.實(shí)地調(diào)研可以揭露一些并非顯而易見(jiàn)的事實(shí)

　　20.根據(jù)時(shí)間數(shù)列自相關(guān)系數(shù)可以對(duì)時(shí)間數(shù)列的性質(zhì)和特征作出判別，判別的準(zhǔn)則是( )。

　　A.如果所有的自相關(guān)系數(shù)都近似地等于零，表明該時(shí)間數(shù)列屬于平穩(wěn)性時(shí)間數(shù)列

　　B.如果r1比較大，r2、r3漸次減小，從r4開(kāi)始趨近于零，表明該時(shí)間數(shù)列是隨機(jī)性時(shí)間數(shù)列

　　C.如果r1最大，r2、r3等多個(gè)自相關(guān)系數(shù)逐漸遞減但不為零，表明該時(shí)間數(shù)列存在著某種趨勢(shì)

　　D.如果一個(gè)數(shù)列的自相關(guān)系數(shù)出現(xiàn)周期性變化，每間隔若干個(gè)便有一個(gè)高峰，表明該時(shí)間數(shù)列是季節(jié)性時(shí)間數(shù)列

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　　21.品牌具有產(chǎn)品所不具有的開(kāi)拓市場(chǎng)的多種功能，包括( )。

　　A.品牌具有創(chuàng)造市場(chǎng)的功能

　　B.品牌具有鞏固市場(chǎng)的功能

　　C.品牌具有分解市場(chǎng)的功能

　　D.品牌具有聯(lián)合市場(chǎng)的功能

　　22.企業(yè)的經(jīng)理人員應(yīng)該有的素質(zhì)包括( )。

　　A.從事管理工作的愿望

　　B.專業(yè)技術(shù)能力

　　C.人際關(guān)系協(xié)調(diào)能力

　　D.良好的道德品質(zhì)修養(yǎng)

　　23.證券分析師在進(jìn)行公司調(diào)研時(shí)通常遵循的流程包括( )。

　　A.調(diào)研前的室內(nèi)案頭工作，包括資料收集和分析

　　B. 編寫(xiě)調(diào)研計(jì)劃和實(shí)地調(diào)研

　　C. 編寫(xiě)調(diào)研報(bào)告，主要包括調(diào)研成果和投資建議

　　D.報(bào)告發(fā)表

　　24.公司財(cái)務(wù)狀況的綜合評(píng)價(jià)方法評(píng)價(jià)的主要內(nèi)容有( )。

　　A盈利能力

　　B. 償債能力

　　C.生存能力

　　D.成長(zhǎng)能力

　　25.我國(guó)《公司法》對(duì)上市公司回購(gòu)股份有著較為嚴(yán)格的限制，可以收購(gòu)本公司股份的情形有( )。

　　A.與持有本公司股份的其他公司合并

　　B. 減少公司注冊(cè)資本

　　C.將股份獎(jiǎng)勵(lì)給本公司職工

　　D.股東因?qū)蓶|大會(huì)作出的公司合并、分立決議持異議，要求公司收購(gòu)其股份

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　　26.一般來(lái)說(shuō)，可以將技術(shù)分析方法分為( )。

　　A.指標(biāo)類(lèi)

　　B.K線類(lèi)

　　C. 形態(tài)類(lèi)

　　D.波浪類(lèi)

　　27.技術(shù)分析作為一種證券投資分析工具，在應(yīng)用時(shí)應(yīng)該注意( )。

　　A.技術(shù)分析必須與基本分析結(jié)合起來(lái)使用

　　B.多種技術(shù)分析方法綜合研判

　　C.理論與實(shí)踐相結(jié)合

　　D.充分發(fā)揮單項(xiàng)技術(shù)分析方法的作用

　　28.下列關(guān)于應(yīng)用一根K線分析的說(shuō)法正確的是( )。

　　A.多空雙方力量的對(duì)比取決于影線的長(zhǎng)短與實(shí)體的大小

　　B.一般來(lái)說(shuō)，指向一個(gè)方向的影線越長(zhǎng)，越有利于股價(jià)今后朝這個(gè)方向變動(dòng)

　　C.陰線實(shí)體越長(zhǎng)越有利于上漲，陽(yáng)線實(shí)體越長(zhǎng)越有利于下跌

　　D. 當(dāng)上下影線相對(duì)實(shí)體較短時(shí)，可忽略影線的存在

　　29.下列屬于趨勢(shì)型技術(shù)指標(biāo)的有( )。

　　A.MA

　　B.MACD

　　C. RSI

　　D.WMS

　　30.投資目標(biāo)的確定應(yīng)包括( )。

　　A. 風(fēng)險(xiǎn)

　　B.收益

　　C.證券投資的資金數(shù)量

　　D.投資的證券品種

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　　31.元差異曲線的特點(diǎn)有( )。

　　A.每個(gè)投資者的無(wú)差異曲線形成密布整個(gè)平面又互不相交的曲線簇

　　B.無(wú)差異曲線是由左至右向上彎曲的曲線

　　C.落在同一條無(wú)差異曲線上的組合給投資者帶來(lái)的滿意程度相同

　　D.無(wú)差異曲線的位置越高，其上的投資組合帶來(lái)的滿意程度就越高

　　32.資本資產(chǎn)定價(jià)模型的假設(shè)條件可概括為( )。

　　A.投資者都依據(jù)期望收益率評(píng)價(jià)證券組合收益水平，依據(jù)方差評(píng)價(jià)證券組合風(fēng)險(xiǎn)水平，并采用證券投資組合方法選擇最優(yōu)證券組合

　　B.投資者必須具有對(duì)信息進(jìn)行加工分析并據(jù)此正確判斷證券價(jià)格變動(dòng)的能力

　　C.投資者對(duì)證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期

　　D.資本市場(chǎng)沒(méi)有摩擦

　　33.關(guān)于特雷諾指數(shù)，下列說(shuō)法正確的有( )。

　　A特雷諾指數(shù)是l965年由特雷諾提出的

　　B. 特雷諾指數(shù)值由每單位風(fēng)險(xiǎn)獲取的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)來(lái)計(jì)算

　　C.特雷諾指數(shù)用獲利機(jī)會(huì)來(lái)評(píng)價(jià)績(jī)效

　　D.特雷諾指數(shù)是連接證券組合與無(wú)風(fēng)險(xiǎn)證券的直線的斜率

　　34.關(guān)于金融工程的組合技術(shù)，下列說(shuō)法正確的是( )。

　　A.它主要運(yùn)用遠(yuǎn)期、期貨、互換以及期權(quán)等衍生金融工具的組合體對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)暴露進(jìn)行規(guī)避或?qū)_

　　B.該技術(shù)常被用于風(fēng)險(xiǎn)管理

　　C.其主導(dǎo)思想是用數(shù)個(gè)原有金融衍生工具來(lái)合成理想的對(duì)沖頭寸

　　D.它是在同一類(lèi)金融工具或產(chǎn)品之間進(jìn)行搭配，使之成為復(fù)合型結(jié)構(gòu)的新型金融工具或產(chǎn)品

　　35.下列采用了整合技術(shù)的金融工具有( )。

　　A.遠(yuǎn)期互換

　　B.STRIPS

　　C.期貨期權(quán)

　　D.附認(rèn)股權(quán)的公司債

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　　36.套利交易對(duì)期貨市場(chǎng)的作用有( )。

　　A.有利于被扭曲的價(jià)格關(guān)系恢復(fù)到正常水平

　　B.有利于市場(chǎng)流動(dòng)性的提高

　　C.抑制過(guò)度投機(jī)

　　D.對(duì)于排除或減弱市場(chǎng)壟斷力量、保證交易者的正常進(jìn)出和套期保值操作的順利實(shí)現(xiàn)具有很大的好處

　　37.套利面臨的風(fēng)險(xiǎn)有( )。

　　A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

　　B.政策風(fēng)險(xiǎn)

　　C.資金風(fēng)險(xiǎn)

　　D.操作風(fēng)險(xiǎn)

　　38.《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》規(guī)定，證券、期貨投資咨詢?nèi)藛T在報(bào)刊、電臺(tái)、電視臺(tái)或者其他傳播媒體上發(fā)表投資咨詢文章、報(bào)告或者意見(jiàn)時(shí)，必須( )。

　　A.注明所在證券、期貨投資咨詢機(jī)構(gòu)的名稱

　　B. 注明個(gè)人真實(shí)姓名

　　C. 注明聯(lián)系電話

　　D.對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)作充分說(shuō)明

　　39.CIIA考試每年舉行兩次，時(shí)間一般定于( )。

　　A.3月

　　B.7月

　　C.9月

　　D.11月

　　40.通過(guò)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)舉辦的CIIA考試的考生( )。

　　A.可申請(qǐng)成為CIIA中國(guó)注冊(cè)會(huì)員

　　B.可獲得由中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)、ACIIA聯(lián)合頒發(fā)的CIIA證書(shū)

　　C.可免試CFA一、二級(jí)考試

　　D.可享受高級(jí)證券投資咨詢?nèi)藛T待遇

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